《大行》摩通降金沙中國(01928.HK)目標價至21.5元 首選銀娛(00027.HK)
摩根大通發表研報指，雖然宏觀狀況欠佳，但去年第四季澳門博彩收入表現是連續20個季度最好，且目前行業估值低，為平均EBITDA的約9倍，因此關注個別股份alpha投資機會，繼續列銀娛(00027.HK)為首選股，其次為美高梅中國(02282.HK)，相信美高梅中國去年第四季的市場佔有率及EBITDA增長可超越同業。
目前摩通對濠賭股選股順序維持為銀娛、美高梅中國、永利澳門(01128.HK)、金沙中國(01928.HK)，以及澳博控股(00880.HK)和新濠國際發展(00200.HK)。一眾博彩營運商將於本月底至3月初公布去年第四季業績，摩通預測行業EBITDA可按季增長2%至3%，利潤率料持平，預期銀娛及美高梅可成為贏家，佔有率可分別按季提升0.9及0.8個百分點，而金沙中國及澳博將為市場份額輸家。
摩通將澳博及新濠國際目標價分別下調至2.5元及4.1元，評級「中性」及「減持」。該行並將永利澳門及金沙中國目標價各降至7.5元及21.5元，維持「增持」評級。(gc/w)~
阿思達克財經新聞
網址: www.aastocks.com
相關股票: 00027,00200,00880...
